25年CH经济统计学 基于VAR模型的国内外黄金市场价格联动性分析终稿-约10972字符.docx

摘要□□ 本文研究基于 2015 年 1 月 5 日至 2024 年 12 月 31 日上海黄金交易所和伦敦金银市场协会的每日黄金价格数据集，构建了一个向量自回归（VAR）模型，并系统地进行了格兰杰因果检验、脉冲响应分析和方差分析等计量经济学分析，深入探讨了两大黄金市场之间的价格联动效应。研究结果表明，伦敦黄金市场和上海黄金市场的短期价格波动之间存在显著的动态相关性，从格兰杰因果关系检验中可以得出，在短期动态变化中，伦敦黄金市场价格与上海黄金市场价格之间存在单向格兰杰因果关系，即伦敦市场价格的变化可以显著预测上海市场价格的后续变化；相反，上...